Een verruiming van de hypothecaire leennormen vergroot de kans op hogere biedingen, oplopende schulden en extra risico's voor huishoudens en financiële instellingen. Dat stellen De Nederlandsche Bank (DNB) en de Autoriteit Financiële Markten (AFM) in hun jaarlijkse monitor over leennormen en financiële stabiliteit. Versoepeling is volgens de toezichthouders daarom onwenselijk, omdat die de huizenprijzen verder kan opdrijven.
© Funda.nl
Dit landgoed c.q. kasteel Rijnhuizen staat te koop voor €5.250.000 in Nieuwegein.
De monitor, opgesteld op verzoek van de minister van Financiën, brengt de risico's van kredietverlening in kaart. Tegelijk publiceerde het Centraal Planbureau (CPB) een analyse van de relatie tussen leennormen en de toegankelijkheid van de koopmarkt.
Een verlaging van de Loan-to-Value (LTV)-limiet, momenteel maximaal 100% van de woningwaarde – achten DNB en AFM nu evenmin verstandig. Hoewel een lagere limiet de financiële stabiliteit kan versterken, zou dit starters verder belemmeren. In een evenwichtiger woningmarkt kan zo'n stap volgens de toezichthouders wel passend zijn.
Sinds medio 2023 zijn huizenprijzen met 21% gestegen, tegenover 14% inkomensgroei. In 2025 werd bij bijna 75% van de transacties boven de vraagprijs geboden. De totale hypotheekschuld bedraagt bijna 80% van het bbp, fors hoger dan het eurozonegemiddelde van circa 50%.
Starters lenen gemiddeld 92% van hun maximale leencapaciteit en sluiten vaak hypotheken met hoge LTV's af. Hoewel de gemiddelde LTV rond de 50% ligt en kredietrisico's voor banken beperkt blijven, signaleren de toezichthouders dat kwetsbaarheden aanwezig blijven. Een brede aanpak, met meer woningaanbod en afbouw van fiscale stimulering, is volgens hen noodzakelijk om schuldrisico's te beperken.
Meer informatie:
De Nederlandsche Bank
www.dnb.nl
